網易科技訊 7月11日消息，多名消息人士稱，私募基金德州太平洋集團(Texas Pacific Group，TPG)、百仕通及Providence Equity Partners等，將競購香港主要固網電訊商---電訊盈科旗下新成立控股公司--HKT Group Holdings Ltd。(HKT)的45%股權，有關交易金額或高至逾80億美元。

消息來源指，若計及HKT擬發行的逾40億美元企業債券，上述交易金額有望高至80億美元。若撇除相關企業債，交易金額仍高達30余億美元。

電盈稍早表示，計劃重組旗下電訊、媒體及資訊科技解決方案業務至一家新成立控股公司--HKT Group Holdings Ltd。，并就出售HKT最多45%權益事宜，邀請投資者于本月14日前提交建議書，瑞銀(UBS)(UBSN。VX！ 行情)為此次交易的財務顧問。

一名投資銀行家稱，我相信很多私募基金，都覺得有關交易相當困難。他解釋，是次電盈出售HKT，跟一般杠桿式收購不同，因HKT希望日後籌組的新債獲評為投資級別，此舉限制了參與競購的私募基金，不得大幅借貸融資。另一方面，是次的投資回報亦未必豐厚。

不過，消息人士指，TPG、百仕通及Providence Equity Partners等是潛在競購者。

Providence Equity Partners是專門投資電訊及媒體資產的私募基金，其香港辦公室董事總經理Michelle Guthrie為新聞集團旗下星空傳媒(Star)的前行政總裁。電盈主席李澤楷于1993年把其一手創立的星空傳媒，出售予新聞集團。

至于百仕通(黑石，Blackstone)，其股東包括中國主權基金--中國投資有限責任公司。百仕通稍早亦曾投資于電訊企業，包括中國通信服務。

而TPG旗下亞洲投資分部--新橋投資集團(Newbridge Capital)及澳洲麥格理銀行(Macquarie Bank)MBL。AX，早于2006年已提出收購電盈資產，但遭到電盈第二大股東--網通集團反對，理由是不希望香港主要電訊資產落在外資手中。

網通集團開綠燈

電盈發言人對路透查詢不予置評，但強調是次出售HKT股權得到全體股東一致同意，當中包括持有其近20%股權的內地固網電訊商--中國網通(0906。HK！ 行情)母公司由于電盈僅出售HKT少數股權，加上中國網通忙于落實與內地移動電訊商--中國聯通(0762。HK！ 行情)的合并，故分析員料此次交易的反對聲音不會很大。可是，網通集團也不排除競購HKT，以爭取在電盈核心資產上更大的控制權。

網通母公司發言人李濤稍早接受路透查詢時說，我們暫時未有提出競購HKT，但不會排除有此可能。

另一方面，銀行界消息人士稱，不少有興趣競購HKT的私募基金正與財務顧問商討融資方式及研究相關回報。

他指，私募基金過往計劃收購，一般只從自己口袋掏出三分一的資金，其馀三分二為借貸。可是，私募基金若為競購HKT借貸愈多，則將拖累HKT日後的債務評級可能跌至垃圾級別；亦因貸款額度有限，私募基金未必取得最大回報。

HKT的2007年度備考扣除利息、稅項、折舊及攤銷前凈利(EBITDA)按年上升12%至8。99億美元。營業額則同比增13%至26億美元。

電盈是目前唯一做到寬頻、寬頻電視、流動及固網電訊等四網合一的本地電訊商。電盈旗下nowTV是目前全球最大的寬頻電視營運商。

電盈早前曾表示，希望為nowTV尋求獨立上市，為其營運融資，可惜nowTV成立四年以來，仍連年虧本，要其獨立上市可說是遙不可及。

分析師稱，電盈此舉把媒體及電訊等資產的股權一并出售，是較可行的辦法。NowTV的發展令人振奮，其一直協助電盈吸納新客戶，且未來增長前景還不俗。大和總研的盧銘雄說。

市場人士稱，李澤楷過去已有意將電訊盈科的固網業務脫手，惟有關計劃最終無功而回。是次若成功出售HKT股權，料可讓李澤楷專注發展其他新業務。(完)